Debt, deficits and finite horizons the stochastic case

"We introduce a solution technique for the study of discrete time stochastic models populated by long-lived agents. We introduce aggregate uncertainty and complete markets into a 'perpetual-youth' model of a kind first studied by Olivier Blanchard and we show that the pure-trade vers...

Ausführliche Beschreibung

Bibliographische Detailangaben

1. Verfasser:	Farmer, Roger E. A. (VerfasserIn)
Weitere Verfasser:	Nourry, Carine (VerfasserIn), Venditti, Alain (VerfasserIn)
Format:	UnknownFormat
Sprache:	eng
Veröffentlicht:	Cambridge, Mass. 2009
Schriftenreihe:	NBER working paper series 15025
Schlagworte:	Finanzpolitik > Öffentliche Schulden > Konjunktur > Bruttoinlandsprodukt > Overlapping Generations > Makroökonomik > Arbeitspapier > Graue Literatur
Tags:	Tag hinzufügen Keine Tags, Fügen Sie den ersten Tag hinzu!